Anhang zur Jahresrechnung der Allreal Holding AG

1  Grundlagen und Angaben über die in der Jahresrechnung angewandten Grundsätze

Die Allreal Holding AG mit Sitz in Baar ZG wurde am 17. Mai 1999 gegründet. Als Holdinggesellschaft übt sie keine operative Tätigkeit aus. Ihre Aufgabe beschränkt sich auf die Führung und Finanzierung der Allreal-Gruppe.

Die Jahresrechnung der Allreal Holding AG ist in Übereinstimmung mit den Vorschriften des schweizerischen Obligationenrechts (32. Titel des Obligationenrechts) erstellt. Sie ergänzt die nach internationalen Rechnungslegungsgrundsätzen (IFRS) erstellte Konzernrechnung. Während die Konzernrechnung über die wirtschaftliche Situation der Gruppe als Ganzes orientiert, beziehen sich die Informationen in der Jahresrechnung der Allreal Holding AG allein auf die Konzernmuttergesellschaft.

Eigene Aktien werden im Erwerbszeitpunkt zu Anschaffungskosten als Abzugs­position im Eigenkapital bilanziert. Bei Veräusserung wird der Gewinn oder Verlust erfolgswirksam als Finanzertrag oder Finanzaufwand erfasst.

2  Ertrag aus Beteiligungen

2018

 

2017

 

9.0

 

5.0

 

5.0

 

10.0

 

3.0

 

5.0

 

2.0

 

5.0

 

0.0

 

0.0

 

12.9

 

5.0

 

3.0

 

5.0

34.9

 

35.0

Dividenden der Tochtergesellschaften werden bei Auszahlung bei der Allreal Holding AG erfolgswirksam erfasst.

3  Finanzertrag

2018

 

2017

 

1.4

 

1.5

 

18.5

 

15.5

 

0.0

 

0.3

 

0.2

 

0.0

 

0.0

 

0.2

20.1

 

17.5

4  Übriger betrieblicher Aufwand

Der übrige betriebliche Aufwand betrifft die für eine Holdinggesellschaft üblichen Verwaltungsaufwendungen (Rechtsberatung, Revisionshonorare, Versicherungen, Gebühren und Kapitalsteuern). Die an die Allreal Generalunternehmung AG bezahlten Management Fees betragen wie im Vorjahr CHF 0.6 Mio.

5  Abschreibungen und Wertberichtigungen

Am 28. März 2018 wurde die Hammer Retex AG mit der Liegenschaftsbewirtschaftung für Dritte veräussert. Vor der Veräusserung wurde eine Substanzdividende von CHF 12.9 Mio. ausgeschüttet. Diese Ausschüttung hatte eine Wertberichtigung der Beteiligung von CHF 9.7 Mio. zur Folge.

6  Finanzaufwand

 

2018

 

2017

 

–1.4

 

–1.0

 

–1.1

 

0.0

 

–1.4

 

–1.4

 

–0.9

 

–0.9

 

–0.4

 

0.0

 

–0.9

 

–0.9

 

–3.0

 

–3.0

 

–1.6

 

–1.6

 

0.0

 

–0.2

 

–0.5

 

0.0

 

–0.3

 

0.0

 

–0.2

 

–0.1

–11.7

 

–9.1

7  Beteiligungen

Sitz

 

Aktien-
kapital
CHF Mio.

 

Beteiligung1
31.12.2018

 

Beteiligung1
31.12.2017

 

Baar

 

100.5

 

100.0%

 

100.0%

 

Zürich

 

10.0

 

100.0%

 

100.0%

 

Zürich

 

26.5

 

100.0%

 

100.0%

 

Zürich

 

150.0

 

100.0%

 

100.0%

 

Zürich

 

90.0

 

100.0%

 

100.0%

 

Zürich

 

50.0

 

100.0%

 

100.0%

 

Zürich

 

20.0

 

100.0%

 

100.0%

 

Zürich

 

0.9

 

100.0%

 

100.0%

 

Cham

 

0.5

 

 

100.0%

 

Bülach

 

0.1

 

100.0%

 

100.0%

1 Kapital- und Stimmenanteil

2 indirekte Beteiligung

Am 28. März 2018 wurde die Hammer Retex AG mit der Liegenschaftsbewirtschaftung für Dritte veräussert.

8  Obligationenanleihen

Nominalbetrag

CHF Mio.

 

Emissionspreis

 

Coupon

 

Laufzeit in Jahren

 

Rückzahlung1

 

160.0

 

100.55%

 

0.875%

 

10

 

30.03.2027

 

150.0

 

100.30%

 

0.75%

 

8.5

 

19.06.2026

 

100.0

 

100.91%

 

1.375%

 

10

 

31.03.2025

 

150.0

 

100.00%

 

0.625%

 

8

 

10.05.2024

 

125.0

 

100.12%

 

0.50%

 

5

 

19.04.2023

 

120.0

 

100.81%

 

0.75%

 

6

 

31.03.2021

 

150.0

 

100.31%

 

2.00%

 

7

 

23.09.2020

 

125.0

 

100.49%

 

1.25%

 

5

 

02.04.2019

1 Rückzahlung zum Nennwert

Bei allen Obligationenanleihen bestehen vorzeitige Kündigungsmöglichkeiten sowie für solche Kapitalmarktinstrumente übliche Anleihensklauseln. Darin eingeschlossen ist insbesondere die Möglichkeit zur vorzeitigen Rückzahlung, und zwar jederzeit zu 100% des Nennwerts inklusive aufgelaufener Marchzinsen, sofern mindestens 85% des ursprünglichen Anleihebetrags von Allreal zurückgekauft worden sind. Die Bedingungen zur vorzeitigen Rückzahlung waren per 31. Dezember 2018 nicht erfüllt.

9  Aktienkapital

Die Generalversammlung der Allreal Holding AG beschloss am 20. April 2018 die Herabsetzung des Aktienkapitals durch Reduktion des Nennwerts jeder Namenaktie von CHF 50.00 auf neu CHF 1.00 und die Verwendung des Herabsetzungs­betrags zur Rückzahlung von CHF 6.25 pro Namenaktie an die Aktionäre und zur Zuweisung von CHF 42.75 pro Namenaktie an die Reserven aus Kapitaleinlagen. Damit bestand das Aktienkapital der Allreal Holding AG per Bilanzstichtag aus 15 942 821 Namenaktien zu je CHF 1.00 Nennwert. Das mit Kapitalerhöhungen und Konversion Wandelanleihe einbezahlte Agio wird unter den Reserven aus Kapitaleinlagen ausgewiesen.

Der Verwaltungsrat ist von der Generalversammlung ermächtigt, das Aktien­­-kapital – gegebenfalls unter Ausschluss des Bezugsrechts – bis 20. April 2020 für die Übernahme von Unternehmen, Unternehmensteilen, Beteiligungen oder Immobilien durch Aktientausch, zur Finanzierung oder Refinanzierung des Erwerbs von Unternehmen, Unternehmensteilen, Beteiligungen oder Investitionsvorhaben oder für die Zwecke einer internationalen Platzierung von Aktien um maximal CHF 1.0 Mio. durch Ausgabe von maximal 1 000 000 Namenaktien à nominal CHF 1 zu erhöhen (genehmigtes Kapital).

Für die Ausgabe von Wandelanleihen, Optionsanleihen oder anderen Finanzmarktinstrumenten hat die Generalversammlung vom 31. März 2006 – unter Ausschluss des Bezugsrechts für die Aktionäre – ein bedingtes Kapital von maximal CHF 125.0 Mio. durch Ausgabe von maximal 2 500 000 Namenaktien à nominal CHF 50 geschaffen. Zum Bezug der neuen Aktien sind die jeweiligen Inhaber von Wandel- und/oder Optionsrechten berechtigt. Dieses bedingte Kapital hat sich infolge Konver­sion von Wandelobligationen in Aktien in den Vorjahren um CHF 0.2 Mio. auf CHF 124.8 Mio. reduziert (Stand: 31. Dezember 2018). Die Nennwertreduktion findet auch beim bedingten Kapital Anwendung und führt zu einem Bestand per 31. Dezember 2018 von CHF 2.5 Mio.

Die Allreal Holding AG verfügt des Weiteren unbefristet über ein bedingtes Kapital von CHF 200 000 (200 000 Namenaktien à nominal CHF 1) zwecks Ausgabe von Optionsrechten an die Mitglieder von Verwaltungsrat und Geschäftsleitung. Dieses bedingte Kapital ist nicht beansprucht.

10  Reserven aus Kapitaleinlagen

2018

 

2017

 

652.1

 

652.1

 

0.4

 

0.4

 

–7.1

 

–7.1

 

781.2

 

0.0

 

–696.1

 

–596.8

 

0.8

 

0.8

731.3

 

49.4

11  Übrige Kapitalreserven

2018

 

2017

 

7.1

 

7.1

7.1

 

7.1

12  Allgemeine gesetzliche Gewinnreserven

2018

 

2017

 

11.0

 

101.7

133.8

 

122.8

13  Eigene Aktien

  

Anzahl
Aktien

 

2018
Wert
CHF Mio.

 

Anzahl
Aktien

 

2017
Wert
CHF Mio.

 

29 528

 

4.9

 

12 000

 

1.8

 

228 316

 

36.0

 

164 174

 

27.6

 

–200 789

 

–31.7

 

–146 646

 

–24.7

   

–0.3

   

0.2

57 055

 

8.9

 

29 528

 

4.9

Der durchschnittliche Einstandspreis pro Aktie beträgt CHF 155.35 (31.12.2017: CHF 165.25).

14  Bedeutende Aktionäre

Per 31. Dezember waren der Gesellschaft die folgenden Aktionäre mit ­einer die 3%-Quote übersteigenden Beteiligung (direkt und/oder indirekt) bekannt:

  

2018

 

2017

 

10.6%

 

10.6%

 

3.8%

 

4.3%

 

3.5%

 

3.8%

 

3.4%

 

3.4%

 

3.1%

 

3.1%

 

 > 3.0%

 

> 3.0%

 

> 3.0%

 

 

> 3.0%

 

 

< 3.0%

 

3.2%

15  Beteiligungen von Verwaltungsrat und Gruppenleitung

Die gemäss Artikel OR 663c geforderten Angaben sind in der Konzernrechnung der Allreal-Gruppe in Ziffer 5.5 «Transaktionen mit nahestehenden Personen» offengelegt.

16  Anzahl Mitarbeitende

Die Allreal Holding AG beschäftigte wie im Vorjahr kein Personal.

17  Eventualverpflichtungen

Per 31. Dezember 2018 bestehen Garantien und Bürgschaften an Dritte im Zusammenhang mit Finanzierungen von Allreal-Gruppengesellschaften von CHF 373.5 Mio. (31.12.2017: CHF 346.0 Mio.). Für die Mehrwertsteuer-Gruppenbesteuerung haftet die Allreal Holding AG gegenüber der Eidgenössischen Steuerverwaltung solidarisch mit den übrigen Allreal-Gruppengesellschaften für Verbindlichkeiten aus Abrechnungen der Mehrwertsteuer.